原文標題:科技股好但非所有產業都好,留意大盤漲多修正 ※請勿刪減原文標題 原文連結:https://bit.ly/3N5qLRh ※網址超過一行過長請用縮網址工具 發布時間:2023/06/08 09:57 ※請以原文網頁/報紙之發布時間為準 記者署名: ※原文無記載者得留空 原文內容: 加權股價指數近 6 個月價量表現: https://i.imgur.com/B58lrx1.jpg
(資料來源:Bloomberg, 截至 2023/06/07) 野村腳勤觀點: AI 的產業趨勢已經成形 有一個很有趣的統計,Factset 統計在美國第一季財報季期間,標普 500 指數成分股中 提及「AI」的企業家數高達 110 家,不僅遠高於去年第四季的 78 家,也創下歷史新高 。誠然也許有些企業只是蹭一下 AI 的熱度,讓自己與 AI 沾邊,但不可否認包括 Meta 、Google、Amazon 及 Microsoft 等科技巨頭們皆一致表態要增加 AI 的資本支出,可以 預見 AI 將是未來所有企業發展的重點。根據 Precedence Research 預估,2030 年全 球 AI 產值將達 1,591 億美元(年複合成長率 38%),從過去美國 4 次生產力循環來看 ,每一次生產力循環大約會走 20 年,而現在這波從 2010 年開始由互聯網帶動的生產力 循環才走到一半,未來 10 年屬於 AI 的榮景可能才正要展開。 經理人視角: 大盤利多因素: (一) 升息終點已近:美國通膨持續回落,6 月 Fed 不升息機率高達 75%,升息循環步入 尾聲 (二) 美國消費穩健:4 月美國實質消費月增率升至 0.5%,三個月移動平均為 + 0.1%, 實質消費尚穩健 (三) 資金動能強:資金 5 月大舉返回台股,融資餘額也落底反彈,大盤有強力支撐 (四)AI 引領新趨勢:伺服器新平台推出及 AI 晶片需求增加,企業持續增加 AI 投資, 科技股進入新多頭格局 大盤利空因素: (一) 出口疲軟:4 月外銷訂單年減 18.1%,連續 8 個月負成長,顯示基本面復甦力道 疲軟 (二) 留意漲多修正:基本面尚未全面好轉,留意短線過熱盤勢漲多修正風險 科技股好但非所有產業都好,留意大盤漲多修正 今年台股的表現令人驚艷,類股部分普遍也表現不俗,不過這般榮景主要是受到 AI 題材 帶動評價上修,就基本面而言總體經濟仍未看到復甦跡象。檢視台股第一季上市櫃公司獲 利僅 5,984 億,YoY 衰退 48%,表現其實不算好,短期大盤大漲後勢必會面臨漲多修正 風險;產業中只有觀光、通信網路及資訊服務維持正成長,其餘產業普遍衰退 20% 以上 ,誠然部分科技股受惠 AI 財報表現較佳、股價上漲有基本面支撐,但多數產業的基本面 都還很疲弱。好消息是,AI 的確具備長期產業趨勢,因此即便這波走勢出現修正,應也 屬於健康的回檔,但產業基本面還是有明顯的分化情況,因此還是建議選股不選市,挑選 出具有基本面支撐的長期趨勢類股再投入資金。 各期間績效表:(%) https://i.imgur.com/5nlnGsJ.jpg
資料來源:Lipper,2023/05/31 上表之同業平均依序分別為 SITCA 國內股票型一般股票型、中小股票型、科技股票型、 價值股票型與國內平衡型一般股票型類別 心得/評論: ※必需填寫滿30字,無意義者板規處分 六月科技股大漲,在這波中賺不少 在想要不要在修正前退場,還是大家都偏長期持有? 畢竟AI還是未來趨勢 -- ※ 發信站: 批踢踢實業坊(ptt.org.tw), 來自: 223.140.58.237 (臺灣) ※ 文章網址: https://ptt.org.tw/Stock/M.1686563171.A.EB1
hebeisme5566: 好了啦不要再騙了 06/12 17:46
la8day : 別騙 真的別騙 06/12 17:50
Hsiencheng : 別再騙 06/12 17:52
ben108472 : 很多人只看標題,哈哈 06/12 17:53
Kyameron : 又來 別騙 06/12 17:59
Reji: 有錢人為啥都想包養 06/12 17:59
joe0934 : 跌才能買低賣高啊 06/12 17:59
PTTcrazy : 大型韭菜.... 06/12 18:00
gobo : https://i.imgur.com/aWHuQZZ.jpg 06/12 18:09
s58565254 : 野村先噓 06/12 18:11
RoronoaZoro : 笑死 一堆空軍韭菜 我早做多明天一定上萬7 嘎爆你們 06/12 18:22
Hathael: 有錢人為啥都想包養 06/12 18:22
k22015987 : 早說 為什麼不早說 06/12 18:24
kainolife : AI才剛開始,一堆拿過去的業績在騙下車? 06/12 18:25
rainbow321 : 信號來了 噴噴噴 06/12 18:30
j829637 : 好哦! 06/12 18:33
BlueBird5566: 但我看除了科技股 其他傳產也都漲高高耶 06/12 18:38
yovroc: 亞洲最大包養網上線啦 06/12 18:38
xshaddockx : 我的都還沒漲就要修正 06/12 18:38
c928 : 可以歐印了 06/12 18:40
Kobe5210 : 內文寫的很好。 06/12 18:47
Kobe5210 : 專業操盤的高手共識:選股不選市 06/12 18:47
dethes : AI泡沫已破 緯創今日雪崩 廣達慘跌 技嘉苟延殘喘 06/12 18:48
helgalie: 我哥上包養網被我抓包.. 06/12 18:48
dethes : AI三雄變三熊!吼吼吼吼! 06/12 18:49
rosenzulu : 一堆人妄想崩盤撿便宜 請問要殺哪一檔可以崩下去? 06/12 18:53
fmp1234 : 滿手現金 06/12 19:08
UweBoll : 好不容易在iPhone第一代發行後買進了蘋果股票,結 06/12 19:17
UweBoll : 果iPhone 3都還沒發行就賣掉? 06/12 19:17
OREOMZA: 有人包養過洋鬼子嗎 06/12 19:17
icecubes : 他寫得滿實在的呀 06/12 19:24
MingPK : 上面某樓被嘎空手也太悲憤XDD 06/12 20:07
hook99 : 有誰在意 股票會賺就好 06/12 23:26